Фондовые рынки в среду были противоречивы. Японский Nikkei ослаб на 0,14%, гонконгский Hang Seng прибавил 1%. Тем временем, британский FTSE упал на 0,17%, а германский DAX – укрепился на 0,3%. Американские DJIA и S&P демонстрировали умеренное укрепление на выступлении Джанет Йеллен.

USD/RUB смогла продолжить падение после неожиданно резких движений вторника, откатившись в район 38,35 на закрытии торгов. Поддержку российской валюте оказывало и решение Банк России провести операции «валютный своп», и некоторая стабилизация панических настроений на рынке. Тем временем, GBP/USD держал рынок в напряжении первую половину дня, так как все внимание было привлечено к данным по британскому рынку труда и публикации протокола прошлого заседания MPC. Данные вышли довольно неплохими, превысив незначительно прогнозы по некоторым показателям. Кроме того, число сторонников повышения ставки в MPC осталось прежним (2 человека), что также порадовало. Однако GBP/USD радовалась недолго, так как вновь не дождалась роста заработной платы, а, значит, и надежды на то, что инфляция все же найдет точку роста, испарились. Выступление Йеллен надавило на валюту, отправив пару в район 1,6270 на закрытии.

EUR/USD и USD/JPY особенно сильно отреагировали на результаты заседания FOMC, добравшись до 1,2851 и 108,38, соответственно. Стоит отметить, что рынок не сразу среагировал покупкой доллара США, так как в заявлении сохранилась фраза о «продолжительном периоде времени» до первого повышения ставки. И только когда в ответ на несколько вопросов о более конкретных сроках Йеллен допустила, что все может случиться и раньше, чем предполагалось, USD пошел вверх. Добавил поддержки валюте и тот факт, что в стане голосовавших появилось два «диссидента», настроившихся на более скорых переход к ужесточению и опасающиеся инфляции. Тем не менее, стоит признать, что все было не так уж агрессивно, особенно учитывая снижение прогнозов по ВВП на ближайшие годы. Таким образом, не исключено, что обратная реакция не заставит себя ждать.

Цены на нефть сорта Brent вынуждены были спуститься от дневных максимумов в районе 99,60 к 98,70 на закрытии. WTI вернулась к 92,87 от максимумов дня в районе 93,98. Всему виной укрепление доллара США, которое смогло надавить на котировки «черного золота».

Золото и серебро потеряли все надежды на рост, как только Джанет Йеллен заговорила. Четкое понимание, что переход к режиму ужесточения не за горами вызвал распродажи «безопасных активов». В итоге, XAU/USD добралась до 1222,89, а XAG/USD до 18,46.

Прогноз на четверг, 18 сентября

Фондовый рынок

На днях появились новости, что модель Cadillac, давно забытое детище General Motors (GM), получит новую жизнь в ближайшие годы, после того как автомобиль класса «люкс» пережил обвал продаж на 4,7% г/г по состоянию на конец текущего августа. Назначение довольного известного в автомобильном бизнесе Йохана ди Нисшена в качестве главы Cadillac может вдохнуть в подразделение новые силы. Пришедший из Nissan Infiniti руководитель уже полностью готов к реализации продолжительной стратегии развития, включающей сокращение объемов производства, снижение числа дилерских центров и расширения производственной линейки путем включения новых моделей внедорожников. Кроме того, рассматриваются варианты создания «флагмана», который бы смог работать на улучшение общего имиджа бренда. Добавим к этой новости тот факт, что дивидендная доходность GM составляет 3,6%. Кроме того, часто используемый показатель привлекательности акции P/E (цена/прибыль) по General Motors гораздо ниже, чем у широкого индекса S&P 500: 7,7 против 16,7, что является признаком недооцененности акции и увеличивает шансы роста актива в ближайшие кварталы. Наш вердикт: buy!

Товарно-сырьевой рынок

Последние надежды на то, что американская экономика чувствует себя не так хорошо, чтобы переходить в режим ужесточения, были разрушены вчера, когда двое представителей FOMC выступили за более скорое повышение ставок. Временная коррекция вверх по золоту пока не исключена, однако это лишь будет еще одной привлекательной точкой входа на рынок шортами, так как в среднесрочной перспективе предпосылок для ухода инвесторов в «безопасное убежище» в виде драгоценного металла пока не наблюдается. Ближайшей целью по XAU/USD может стать отметка 1212,40.

Brent вчера подошла очень близко к 100-долларовой отметке, однако сильные позиции доллара пока не дают активу прорваться выше. Тем не менее, стоит напомнить, что близящийся сезон ураганов в США вполне может дать основания для новой волны укрепления интереса к активу на беспокойствах с перебоями поставок. Таким образом, после текущего ослабления, мы не исключаем новой атаки на указанную отметку.

Валютный рынок

Сегодня Швейцарский Национальный Банк проведет свое ежеквартальное заседание по монетарной политике, и вероятность увидеть снижение процентных ставок до отрицательного значения довольно велика. Напомним, что швейцарский регулятор пытается удержать привязку к 1,2000 по EUR/CHF. Последние национальные данные четко говорят о том, что страна может столкнуться с непростыми временами, по мере того как экономика еврозоны начинает замедлять свой рост. При этом, продолжительная политика стимулирования со стороны ЕЦБ может-таки поставить под угрозу отметку 1,20 по EUR/CHF. Все это говорит в пользу отрицательных ставок, а это значит, что USD/CHF может закрепиться выше 0,94 с ближайшей целью на 0,9460 на выходе новостей.

Итак, EUR/USD пережила FOMC и теперь полностью сосредоточила свое внимание на результатах первого аукциона TLTRO. Стоит отметить, что очень важной будет именно эффективность инициативы регулятора по поддержанию ликвидности в еврозоне. Банки понимают, что ниже текущих уровней процентная ставка не уйдет, и это достаточный аргумент, для того чтобы воспользоваться новым предложением ЦБ. В результате аукциона должно быть запрошено не менее 200 млрд евро, чтобы пара действительно смогла укрепиться. Чем выше показатель, тем больше шансов у EUR/USD продемонстрировать кратковременное восстановление в район 1,2920.

Так как сегодня два главных события ожидаются из Шотландии и Швейцарии, есть смысл попробовать торги по кроссу GBP/CHF. Очень велика вероятность, что пара резко вырастет в ответ на известия из обеих стран. Если брать за основу наш базовый сценарий, учитывающий Шотландию в составе Великобритании и понижение процентной ставки ШНБ, GBP/CHF может запросто добраться до 2-летнего максимума выше 1,54. Однако обратите внимание, что результаты голосования за независимость могут быть известны не сразу, поэтому и достижение целей может занять несколько дней.

Предупреждение: Прибыльность в прошлом не означает прибыльность в будущем. Любые прогнозы носят информационный характер и не гарантируют получение результата.

Алена Афанасьева, старший аналитик ГК FOREX CLUB

Внимание трейдеров всегда приковано к информации об изменении спроса и предложения на медь. И эти данные выходят ежемесячно. Узнайте о том, сколько вы можете заработать на меди, используя эту новость, посетив специальный on-line семинар.

Список экономических событий:

Времяи

Страна

Время и событие

Событие

и волатильность

Прошлое

Прогноз

Факт

Единицы

четверг, 18 сентября

24h

CHL

00:00

День Независимости Чили

Банки закрыты в связи с празднованиемм Дня Независимости Чили.

Исторические данные

График

Таблица

01:30

AUS

01:30

Бюллетень Резервного Банка Австралии

Бюллетень, публикуемый Резервным Банком Австралии, содержит статьи и выступления на тему экономических и финансовых изменений, а также операций Банка. До 2009 года бюллетень публиковался ежемесячно, сейчас выходит ежеквартально.

Исторические данные

График

Таблица

01:30

AUS

01:30

Объем валютных операций РБА(август)

433M

381M

433M

Прошлое значение

-

Прогноз

381M Фактическое значение

Объем валютных операций, публикуемый Резервным Банком Австралии, отражает изменения валютного курса AUD по отношению к другим валютам, а также изменение курса валют по отношению к AUD. Данный индикатор также позволяет оценить отношение иностранных инвесторов к AUD. Показатель обычно обуславливает волатильность курса AUD. Увеличение объема инвестиций расценивается как положительная перспектива для австралийской экономики (и является бычьим фактором для AUD).

Исторические данные

График

Таблица

01:30

CHN

01:30

Индекс цен на жилье(август)

2. 5

0. 5

%

2,5%

Прошлое значение

-

Прогноз

0,5% Фактическое значение

Индекс цен на жилье, публикуемый Национальным бюро статистики, является ключевым экономическим индикатором, так как рост цен обычно стимулирует начало новых строительств и тем самым экономический рост страны. Высокий показатель считается позитивным (или бычьим) для CNY, а низкий – негативным (или медвежьим).

Исторические данные

График

Таблица

06:00

CHE

06:00

Торговый баланс(август)

3901M

1386M

3 901M

Прошлое значение

-

Прогноз

1 386M Фактическое значение

Торговый баланс – индикатор, публикуемый Федеральным таможенным управлением и оценивающий соотношение между объемами экспорта и импорта товаров. Показатели экспорта являются важным индикатором темпов роста швейцарской экономики, в то время как импорт указывает на уровень внутреннего спроса. Устойчивый спрос на экспорт из Швейцарии ведет к росту профицита торгового баланса, что оказывает положительное влияние на CHF.

Исторические данные

График

Таблица

06:00

CHE

06:00

Импорт (м/м)(август)

15404M

13473M

15 404M

Прошлое значение

-

Прогноз

13 473M Фактическое значение

Показатель импорта товаров и услуг рассчитывается на основе операций с товарами и услугами (покупки, бартер, подарки или пожертвования) между резидентами/нерезидентами.

Исторические данные

График

Таблица

06:00

CHE

06:00

Экспорт (м/м)(август)

19305M

14859M

19 305M

Прошлое значение

-

Прогноз

14 859M Фактическое значение

Показатель экспорта товаров и услуг, публикуемый Федеральным таможенным управлением, рассчитывается на основе операций с товарами и услугами (продажи, бартер, подарки или пожертвования) между резидентами/нерезидентами.

Исторические данные

График

Таблица

06:35

JPN

06:35

Выступление главы Банка Японии Куроды

Глава Банка Японии Харухико Курода проводит пресс-конференцию по монетарной политике в Токио.

Исторические данные

График

Таблица

07:30

CHE

07:30

Решение Национального банка Швейцарии по процентной ставке(18 сентября)

0

0

%

0%

Прошлое значение

-

Прогноз

0% Фактическое значение

Решение по процентной ставке выносится Национальным банком Швейцарии. Если центробанк проявляет «ястребиный» настрой в отношении инфляционного прогноза в экономике и повышает процентную ставку, это является позитивным или бычьим фактором для CHF. Если же он проявляет «голубиный» настрой по отношению к швейцарской экономике и сохраняет процентную ставку без изменений, либо снижает ее, это расценивается как негативный фактор.

Исторические данные

График

Таблица

07:30

NLD

07:30

Уровень безработицы (квартал)(август)

8. 2

8

%

8,2%

Прошлое значение

-

Прогноз

8,0% Фактическое значение

Уровень безработицы - индикатор, публикуемый Центральным статистическим бюро Нидерландов и оценивающий отношение доли безработного населения к общей численности трудоспособных граждан. Является опережающим индикатором состояния голландской экономики. Рост показателя свидетельствует о недостаточном импульсе развития рынка труда страны. Как следствие, это ведет к ослаблению национальной экономики. Снижение показателя считается позитивным (бычьим) фактором для EUR, и наоборот.

Исторические данные

График

Таблица

08:00

NOR

08:00

Решение Центрального банка Норвегии по процентным ставкам

1. 5

1. 5

%

1,5%

Прошлое значение

-

Прогноз

1,5% Фактическое значение

Решение по процентной ставке оглашается Банком Норвегии. Если ЦБ демонстрирует бычий настрой в отношении инфляционных перспектив в экономике и повышает процентную ставку, это является позитивным (или бычьим) фактором для NOK. Соответственно, если настрой Банка в отношении национальной экономики является голубиным, а ставка поддерживается на текущем уровне либо понижается, это негативно отражается на валюте.

Исторические данные

График

Таблица

08:30

GBR

08:30

Розничные продажи (г/г)(август)

2. 5

4. 1

4. 5

%

3,3%

Прошлое значение

4,8%

Прогноз

4,5% Фактическое значение

(Хуже прогноза)

Отчёт по розничным продажам без учёта топлива, выпускаемый Офисом национальной статистики Великобритании, отражает динамику продаж в розничном секторе Британии без учёта топлива. Релиз показывает состояние розничного сектора в краткосрочной перспективе. Процентное изменение отражает динамику подобного рода продаж. Данный отчёт обычно считается индикатором потребительских расходов. Высокое значение показателя является позитивным (или бычьим) фактором для GBP, а низкое – негативным (или медвежьим).

Исторические данные

График

Таблица

08:30

GBR

08:30

Розничные продажи без учета топлива (м/м)(август)

0. 4

0. 3

-4

11

Прошлое значение

9

Прогноз

-4 Фактическое значение

(Хуже прогноза)

Отчет CBI по изменению объема промышленных заказов, публикуемый Конфедерацией британских промышленников, отражает экспертное мнение руководителей высшего звена предприятий сектора обрабатывающей промышленности. Они дают свою оценку прошлых и ожидаемых трендов объемов производства, экспорта, цен, затрат, инвестиционных намерений, делового доверия и загрузки производственных мощностей. Как правило, оптимистичные прогнозы по сектору обрабатывающей промышленности являются позитивным (или бычьим) фактором для GBP.

Исторические данные

График

Таблица

10:42

PRT

10:42

Сальдо счета платежного баланса(июль)

-1. 342B

-0. 961B

?

?-1,342B

Прошлое значение

-

Прогноз

?-0,961B Фактическое значение

Сальдо счета платежного баланса представляет собой чистый поток текущих операций, включая товары, услуги и выплаты по процентам в Португалии и за ее пределами. Профицит счета платежного баланса указывает на то, что приток капитала в страну превышает уменьшение капитала. Высокое значение показателя является позитивным (или бычьим) фактором для EUR, а низкое – негативным (или медвежьим).

Исторические данные

График

Таблица

11:00

RUS

11:00

Международные резервы Банка России ($)

464. 2B

459. 9B

$

$464,2B

Прошлое значение

-

Прогноз

$459,9B Фактическое значение

Банк России публикует данные по международным резервам Российской Федерации. Резервы могут использоваться для контроля обменных курсов валют. Обыкновенно увеличение показателя укрепляет российский рубль.

Исторические данные

График

Таблица

12:30

CAN

12:30

Канадские инвестиции в иностранные ценные бумаги(июнь)

1. 96B

9. 67B

$

$1,96B

Прошлое значение

-

Прогноз

$9,67B Фактическое значение

Отчёт по канадским инвестициям в зарубежные ценные бумаги, выпускаемый Статистической службой Канады, содержит информацию по оттокам инвестиций (на денежном и фондовом рынке, а также на рынке облигаций) из Канады. Он также отражает настрой канадских инвесторов по отношению к зарубежным облигациям. Данный показатель может спровоцировать рост волатильности CAD. Обычно рост объёмов инвестиций считается оптимистичной перспективой для канадской экономики (или бычьим фактором для CAD).

Исторические данные

График

Таблица

12:30

CAN

12:30

Объем покупок канадских ценных бумаг иностранцами(июнь)

-1. 07B

5. 3B

$

$-1,07B

Прошлое значение

-

Прогноз

$5,30B Фактическое значение

Объем покупок канадских ценных бумаг иностранцами, публикуемый Статистической службой Канады, показывает движения входящих и исходящих инвестиций (денежный рынок, акции и облигации) из Канады. Он также позволяет оценить отношение иностранных инвесторов к канадским ценным бумагам и CAD. Публикация данного индикатора вызывает волатильность курса CAD. В целом увеличение объема инвестиций расценивается как позитивная перспектива для канадской экономики (или бычий фактор для CAD).

Исторические данные

График

Таблица

12:30

USA

12:30

Начатые строительства домов (м/м)(август)

1. 117M

1. 04M

0. 998M

1,052M

Прошлое значение

1,045M

Прогноз

0,998M Фактическое значение

(Хуже прогноза)

Индикатор публикуется бюро экономического анализа США и указывает количество новых разрешений на строительство. Оно отражает динамику корпоративных инвестиций и обыкновенно повышает волатильность USD. Чем выше значение, тем больше вероятность укрепления доллара США.

Исторические данные

График

Таблица

12:30

USA

12:30

Первичные заявки на пособие по безработице(12 сентября)

316K

305K

280K Фактическое значение

(лучше прогноза)

Число новых заявок на получение пособия по безработице. Определяет состояние рынка труда. Результат выше ожидаемого указывает на слабость рынка труда, что негативно отражается на долларе США. Низкий результат, напротив, укрепляет USD.

Исторические данные

График

Таблица

12:30

USA

12:30

Число повторных заявок на пособие по безработиц fxclub.org

2014-9-18 00:48