DOW JONES: индекс пробует вернуться к ростуБИТКОИН: прорыв уровня 264,55 открывает путь вверх в краткосрочной перспективеСопроводительное заявление ФРС к решению по монетарной политике, опубликованному 18 марта, вернуло оптимизм фондовому рынку.

Американский регулятор оказался явно недостаточно агрессивным. Он отметил, что темпы роста экономики несколько замедлились и понизил свои прогнозы на 2015 и 2016 год. Также из заявления стало известно, что к ужесточению можно будет переходить тогда, когда инфляция начнет движение к целевому уровню 2%. Вероятность сохранения мягкой монетарной политики в течение более длительного времени вернула оптимизм на фондовые рынки. Американский NASDAQ вырос на 3,11 %, Dow Jones добавил 1,66%. Порадовала и Азия. Индексы получили поддержку на фоне решения Банка Японии сохранить стимулирующую монетарную политику. Японский Nikkei укрепился на 1,82%, поднявшись к уровню 19615. Гонконгский HSI вырос на 2,52%. Самый незначительный рост показал немецкий DAX 30 (FDAX), добавив всего 0,92%.

На валютном рынке доллар испытал весьма сильное разочарование после комментариев ФРС и, так и не смог восстановить понесенные потери полностью. В итоге рубль укрепился к доллару на 4,45%. Пара отметила 2-х месячный минимум на уровне 58,8979. EUR/USD вырос на 3,09%, GBP/USD, отметивший минимум на 1,4634 после слабых данных по росту зарплат в стране и Протокола заседания МРС, из которого стало понятно, что Банк Англии опасается сильного укрепления фунта, смог укрепиться на 1,42%.

Драгоценные металлы не замедлили воспользоваться слабостью доллара, вызванной переходом ФРС в режим «поживем – увидим», и смогли восстановиться от ранее достигнутых минимумов. По итогам недели, золото выросло на 2,15%, серебро подскочило на 6,4%.

Нефть марки Brent пережила непростую неделю. Котировки актива демонстрировали разнонаправленную динамику, то, откликаясь на ослабление доллара, то дешевея под влиянием таких факторов, как комментарии представителей ОПЕК, которые явно давали понять, что картель не готов снижать квоты на добычу. Тем не менее, очередные данные от Baker Hughes о снижении числа работающих буровых установок до 825 (по сравнению с тем же периодом прошлого года падение составило уже 44%) позволили нефти завершить неделю с результатов +0,62%.

График недели:

Экономические данные:

Прогноз на неделю 23 – 27 марта

Фондовый рынок

Учитывая, что в последнем сопроводительном заявлении Федрезерв США дал четко понять, что сроки начала повышения ставки могут зависеть от поступающей макроэкономической информации, рынок будет пристально следить за статистикой из Штатов. Наиболее интересным на предстоящей неделе может стать отчет по индексу потребительских цен. Учитывая, что последние данные по инфляции на уровне производителей продемонстрировали падение, не исключено, что аналогичную динамику покажет и CPI. Снижение ценового давления может стать дополнительным сигналом к тому, что ФРС не станет торопиться с повышением ставки. На этом фоне фондовые индексы могут продолжить рост. Dow Jones может вернуться в район уровня 18250, Nasdaq – предпринять попытку развить рост к 4500,00. Также интересны будут данные по заказам на товары длительного пользования и окончательные данные по темпам роста экономики США в 4 квартале. Финалом недели станет выступление Джанет Йеллен (в пятницу, в 22:45). Если глава ФРС попытается убедить рынок в том, что не исключает повышения ставки уже в июне, индексы могут оказаться под давлением.

Немецкий индекс DAX 30 продолжает обновлять максимумы. Котировки закрепились выше уровня 12000 (максимум был отмечен на 12221,5). Как мы уже неоднократно отмечали, у индекса сохраняется потенциал роста и длиться восходящее движение может вплоть до завершения программы количественного смягчения от ЕЦБ. Но текущие уровни постоянно заставляют задуматься о возможном начале достаточно глубокой коррекции. Поэтому входить в рынок на текущих уровнях несколько рискованно. Лучше дождаться отката и только после этого открывать длинные позиции. Из запланированных на предстоящую неделю отчетов наиболее интересными могут быть данные по деловой активности в секторе обрабатывающей промышленности и сфере услуг Германии и еврозоны, а также данные по индексу делового оптимизма в Германии от IFO. Сильная статистика вполне способна оказать индексу дополнительную поддержку.

Потенциал роста есть и у азиатских индексов. Однако, Nikkei забрался уже достаточно высоко и шансы на коррекцию возрастают с каждым днем. Тем не менее, откаты могут дать возможность войти в рынок по более привлекательному курсу. Покупки могут быть интересны в районе уровня 19000 или 18935 с целью на 19650 и, далее, 20000. Гонконгский индекс HSI может попасть под влияние данных по деловой активности в промышленном секторе Китая. Даже небольшого снижения показателя может оказаться достаточно, чтобы бенчмарк вернулся к отметке 24013. Однако это будет свидетельствовать о возможности дальнейшего стимулирования экономики со стороны Народного Банка Китая. Поэтому не исключено возобновление роста с целью на 25010.

Товарно-сырьевой рынок

Золото и серебро явно испытывают оптимизм на фоне снижения ожиданий начала повышения ставки американским регулятором в июне текущего года. Хотя для того, чтобы продолжить рост им явно потребуются дополнительные катализаторы. Традиционно, драгоценные металлы реагируют негативно на признаки снижения инфляционного давления. Но, если на предстоящей неделе индекс потребительских цен США выйдет ниже ожиданий, реакция может быть противоположной, поскольку это станет еще одним подтверждением тому, что ФРС не будет торопиться с началом ужесточения монетарной политики. Поэтому не исключен дальнейший рост XAU/USD в район уровня 1200 долларов за унцию, XAG/USD к уровню 17,000 и, далее, 17,192. К тому же не стоит забывать о том, что для золота началась новая эра в связи с изменением процедуры фиксинга. Учитывая, что процесс будет регулироваться Управлением финансового надзора, можно предполагать, что манипулировать ценами станет сложнее и, следовательно, расстановка сил на мировом рынке будет отражаться более адекватно.

Нефть марки Brent получила немало фундаментальных оснований для падения. По-прежнему фактором давления на черное золото может оставаться сохранение дисбаланса спроса и предложения. При этом существует серьезный риск его увеличения при условии, что «ядерный конфликт» в Иране будет урегулирован, так как в случае снятия санкция страна довольно быстро нарастит объемы экспорта. К тому же ОПЕК не собирается снижать объемы добычи в надежде на то, что это сделают другие. Также не стоит забывать и о том, что, несмотря на продолжающееся сокращение числа работающих скважин, добыча в США находится на 30-летних максимумах, а коммерческие запасы обновляют 80-летние максимумы. Тем не менее, в перспективе ближайших месяцев не исключено, что добыча в США пойдет на спад. За последний месяц 3 компании начали процедуру банкротства. А это значит, что падение котировок нефти оказывает давление не сектор добычи сланцевой нефти и несет позитивные новости для рынка «черного золота». Тем не менее, пока поводов для существенного роста котировок нефти нет. Скорее всего, в ближайшую неделю они будут удерживаться в пределах диапазона 52,00 – 57,00. При этом есть риск, что больше тяготеть они будут к нижней его границе.

Валютный рынок

В конце прошлой недели российская валюта снова вернулась к тенденции следования за котировками нефти, рост которых позволил рублю завершить день ниже ключевого уровня поддержки 59,00. Ее прорыв позволяет ждать дальнейшего снижения в район уровня 57,47. Надо сказать, что на предстоящей неделе рубль вполне может попытаться продолжить укрепление, конечно, при условии, что цены на нефть, несмотря на сохранение дисбаланса спроса и предложения, все же смогу возобновить рост, что не слишком вероятно, учитывая выше названные факторы. ЕС на саммите 19 – 20 марта не стал рассматривать возможность продления и расширения санкций в отношении России, а это уже хорошие новости. Кроме того, спрос на рублевую ликвидность в течение всей недели может поддерживаться таким фактором, как налоговый период. При этом стоит отметить, что пик выплат по внешним долгам остался позади и это уже не будет вызывать спрос на иностранную валюту. Единственное, что вызывает серьезные опасения – ситуация в Украине, где в любой момент может усилиться напряженность, что с легкость отправит USD/RUB обратно к уровню 62,60.

Предупреждение: Прибыльность в прошлом не означает прибыльность в будущем. Любые прогнозы носят информационный характер и не гарантируют получение результата.

Список экономических событий:

Времяи

Страна

Время и событие

Событие

и волатильность

Прошлое

Прогноз

Факт

Единицы

24h

COL

00:00

День Иосифа Обручника

Банки закрыты в связи с празднованием Дня Иосифа Обручника

Исторические данные

График

Таблица

05:00

SGP

05:00

Индекс потребительских цен (г/г)(февраль)

-0. 4

-0,4

Прошлое значение

-

Прогноз

- Фактическое значение

Индекс потребительских цен (CPI) – показатель, публикуемый статистической службой Сингапура и отражающий динамику розничных цен на группу товаров и услуг, входящих в состав потребительской корзины. Инфляция подрывает покупательную способность сингапурского доллара. Индекс CPI является ключевым показателем инфляции и индикатором изменений покупательских трендов. В целом, его высокое значение является позитивным (или бычьим) фактором для SGD, а низкое – негативным (или медвежьим).

Исторические данные

График

Таблица

06:00

RUS

06:00

Квартальный ВВП (г/г)(февраль)

0. 8

%

0,8%

Прошлое значение

-

Прогноз

- Фактическое значение

Совокупная стоимость всех товаров и услуг, рассчитывается министерством экономики. Рост ВВП укрепляет курс российского рубля, сокращение - ослабляет.

Исторические данные

График

Таблица

08:00

DNK

08:00

Уровень доверия потребителей(март)

9. 1

9,1

Прошлое значение

-

Прогноз

- Фактическое значение

Индекс потребительской уверенности, публикуемый Офисом статистики Дании, является опережающим индикатором, отражающим уровень довериянаселения к экономике. Высокий уровень потребительского доверия стимулирует экономический рост, а низкий обуславливает его спад. Высокое значение показателя является позитивным (или бычьим) фактором для датской кроны, а низкое – негативным (или медвежьим).

Исторические данные

График

Таблица

08:00

TUR

08:00

Уровень доверия потребителей(март)

68. 06

68,06

Прошлое значение

-

Прогноз

- Фактическое значение

Индекс отражает степень уверенности потребителей в силе экономической активности. Высокий уровень потребительского доверия стимулирует рост экономики, а низкий приводит к ухудшению её состояния. Обычно высокий показатель считается позитивным (или бычьим) для турецкой лиры, а низкий – негативным (или медвежьим).

Исторические данные

График

Таблица

08:30

NLD

08:30

Объем потребительских расходов(январь)

0. 5

%

0,5%

Прошлое значение

-

Прогноз

- Фактическое значение

Потребительские расходы - индикатор, публикуемый Центральным статистическим бюро Нидерландов и оценивающий общий объем расходов физических лиц. Уровень расходов можно использовать в качестве индикатора потребительского оптимизма. В целом, высокое значение показателя считается позитивным (или бычьим) фактором для EUR, и наоборот.

Исторические данные

График

Таблица

08:40

USA

08:40

Выступление члена FOMC Мейстер

Лоретта Дж. Мейстер возглавляет ФРБ Кливленда. Она участвует в формировании монетарной политики FOMC. Мейстер приняла на себя роль президента ФРБ и CEO в июне 2014 года.

Исторические данные

График

Таблица

10:00

GRC

10:00

Платежный баланс (г/г)(январь)

-0. 87B

?

?-0,87B

Прошлое значение

-

Прогноз

- Фактическое значение

Баланс текущих операций – показатель, публикуемый Банком Греции и отражающий баланс текущих операций с товарами и услугами, с добавлением чистого дохода от инвестиций и текущих трансфертов. Профицит счета текущих операций свидетельствует о том, что приток капитала в Грецию превышает его отток, а дефицит – об обратной ситуации. Высокое значение показателя является позитивным (или бычьим) фактором для EUR, а низкое – негативным (или медвежьим).

Исторические данные

График

Таблица

11:00

DEU

11:00

Ежемесячный отчет Бундесбанка

Ежемесячный отчет, публикуемый Бундесбанком, содержит актуальные материалы, статистические данные и анализ текущего и ожидаемого состояния экономики.

Исторические данные

График

Таблица

11:00

GBR

11:00

Отчет CBI по изменению объема промышленных заказов (м/м) (март)

10

9

10

Прошлое значение

9

Прогноз

- Фактическое значение

Отчет CBI по изменению объема промышленных заказов, публикуемый Конфедерацией британских промышленников, отражает экспертное мнение руководителей высшего звена предприятий сектора обрабатывающей промышленности. Они дают свою оценку прошлых и ожидаемых трендов объемов производства, экспорта, цен, затрат, инвестиционных намерений, делового доверия и загрузки производственных мощностей. Как правило, оптимистичные прогнозы по сектору обрабатывающей промышленности являются позитивным (или бычьим) фактором для GBP.

Исторические данные

График

Таблица

11:00

IRL

11:00

Розничные продажи (г/г)(февраль)

8. 8

%

8,8%

Прошлое значение

-

Прогноз

- Фактическое значение

Розничные продажи - показатель, публикуемый публикуемый Центральным статистическим управлением Ирландии и оценивающий совокупный объем розничных продаж . Он отражает рост розничного сектора в краткосрочной перспективе. Ежемесячное изменение индекса выражается в процентном соотношении. Показатель привлекает к себе внимание в качестве индикатора потребительского доверия. Обычно высокий показатель является позитивным (или бычьим) фактором для евро,а низкий – негативным (или медвежьим).

Исторические данные

График

Таблица

11:00

IRL

11:00

Розничные продажи (м/м)(февраль)

3. 3

%

3,3%

Прошлое значение

-

Прогноз

- Фактическое значение

Розничные продажи - показатель, публикуемый публикуемый Центральным статистическим управлением Ирландии и оценивающий совокупный объем розничных продаж . Он отражает рост розничного сектора в краткосрочной перспективе. Ежемесячное изменение индекса выражается в процентном соотношении. Показатель привлекает к себе внимание в качестве индикатора потребительского доверия. Обычно высокий показатель является позитивным (или бычьим) фактором для евро,а низкий – негативным (или медвежьим).

Исторические данные

График

Таблица

12:30

USA

12:30

Индекс национальной активности Чикагского ФРС(февраль)

0. 13

0,13

Прошлое значение

-

Прогноз

- Фактическое значение

Индекс национальной активности Чикагского ФРС - это индекс, оценивающий экономическую активность в целом, а также инфляционные риски. Обновляется ежемесячно.

Исторические данные

График

Таблица

14:00

MEX

14:00

Расходы частного сектора (г/г)(четвертый квартал)

2. 2

%

2,2%

Прошлое значение

-

Прогноз

- Фактическое значение

Частные расходы - индикатор, публикуемый Национальным институтом статистики и географии Мексики (INEGI) и оценивающий общий объем расходов физических лиц. Уровень расходов можно использовать как в качестве индикатора потребительского

оптимизма, так и для оценки общих темпов роста экономики. Рост частных расходов

стимулирует усиление инфляционного давления, что может обусловить повышение

процентных ставок. В целом, высокое значение считается позитивным (или бычьим) фактором для мексиканского песо.

Исторические данные

График

Таблица

14:00

MEX

14:00

Расходы частного сектора (кв/кв)(четвертый квартал)

0. 5

%

0,5%

Прошлое значение

-

Прогноз

- Фактическое значение

Частные расходы - индикатор, публикуемый Национальным институтом статистики и географии Мексики (INEGI) и оценивающий общий объем расходов физических лиц. Уровень расходов можно использовать как в качестве индикатора потребительского

оптимизма, так и для оценки общих темпов роста экономики. Рост частных расходов

стимулирует усиление инфляционного давления, что может обусловить повышение

процентных ставок. В целом, высокое значение считается позитивным (или бычьим) фактором для мексиканского песо.

Исторические данные

График

Таблица

14:00

USA

14:00

Продажи существующего жилья(февраль)

-4. 9

1. 8

%

-4,9%

Прошлое значение

1,8%

Прогноз

- Фактическое значение

Продажи существующего жилья являются важным индикатором состояния рынка недвижимости США, который рассматривается как существенный элемент экономики. Публикация отчета увеличивает волатильность торговли USD. Высокий результат укрепляет доллар США, а низкий - ослабляет.

Исторические данные

График

Таблица

14:00

USA

14:00

Продажи существующего жилья (м/м)(февраль)

4. 82M

4. 9M

4,82M

Прошлое значение

4,90M

Прогноз

- Фактическое значение

Индикатор оценивает производительность труда за один рабочий час, характеризует состояние экономики в целом и влияет на прогноз ВВП. Высокий результат укрепляет USD, низкий - ослабляет.

Исторические данные

График

Таблица

14:00

USA

14:00

Выступление члена FOMC Вильямса

Комментарии Вильямса могут отразиться на краткосрочной торговле USD. Более 'ястребиная' позиция рассматривается как положительная, или укрепляет доллар США, в то время как более осторожная оценивается как негативная для USD.

Исторические данные

График

Таблица

15:00

EMU

15:00

Уровень доверия потребителей(март)

-6. 7

-5. 95

-6,70

Прошлое значение

-5,95

Прогноз

- Фактическое значение

Ведущий индекс, публикуемый Европейской Комиссией, который отражает уверенность потребителей в экономической ситуации. Высокий результат свидетельствует о росте экономики и укрепляет евро.

Исторические данные

График

Таблица

fxclub.org

2015-3-21 14:16