В преддверии открытия торгов в четверг фьючерсы на основные американские индексы предполагают позитивное начало, так как акции, похоже, собираются закрепить вчерашнее восстановление. Настроения на рынке по-прежнему поддерживаются оптимизмом в отношении траектории изменения процентных ставок.

Это происходит после значительного отступления рынка в начале недели.

Во время своего выступления перед Конгрессом в среду председатель Федеральной резервной системы Джером Пауэлл намекнул на вероятность снижения процентных ставок позднее в этом году. Несмотря на то, что он вновь заявил о необходимости "большей уверенности" в том, что инфляция замедляется, участники рынка по-прежнему надеются, что ФРС начнет снижать ставки в июне.

Рынок практически не отреагировал на последний релиз по экономике США, который показал низкий уровень новых первичных обращений за пособием по безработице за неделю, закончившуюся 2 марта, по данным Министерства труда.

После первоначального отступления на этой неделе в среду на фондовом рынке начался общий подъем. Все основные средние показатели продемонстрировали некоторое движение вверх, хотя и остаются значительно ниже своих предыдущих рекордных максимумов.

Хотя день закончился ниже своих дневных максимумов, основные средние показатели закрылись на позитивной ноте. Nasdaq поднялся на 91,95 пункта или 0,6 % до 16 031,54, S&P 500 - на 26,1 пункта или 0,5 % до 5 104,76, а Dow - на 75,86 пункта или 0,2 % до 38 661,05.

Восстановление Уолл-стрит во многом объясняется благоприятной реакцией на показания Пауэлла перед Комитетом по финансовым услугам Палаты представителей. Он назвал экономические перспективы "неопределенными", отметив, что прогресс в достижении целевого уровня инфляции ФРС в 2 процента "не гарантирован".

Говоря о денежно-кредитной политике, Пауэлл предупредил, что преждевременное или слишком резкое снижение сдерживающей политики может подорвать прогресс в области инфляции и потребовать еще более жестких мер для восстановления инфляции на уровне 2 %.

Кроме того, Пауэлл подчеркнул, что будущие решения по процентным ставкам будут определяться не только оценкой поступающих данных и развитием перспектив, но и балансом рисков.

С другой стороны, отчет ADP показал, что в феврале рост занятости в частном секторе США оказался несколько меньше, чем ожидалось. Компания, занимающаяся обработкой платежных ведомостей, отметила рост числа рабочих мест в феврале на 140 000 после пересмотренного январского повышения на 111 000. Это оказалось немного ниже ожиданий экономистов, ожидавших роста числа рабочих мест на 150 000, по сравнению с первоначальными данными о 107 000 рабочих мест в предыдущем месяце.

Акции полупроводниковых компаний продемонстрировали хорошие результаты: индекс полупроводниковых компаний Филадельфии вырос на 2,4 % и достиг рекордного уровня закрытия. Значительный рост продемонстрировали и акции компьютерной техники: индекс NYSE Arca Computer Hardware Index вырос на 1,8 % и также достиг рекордной отметки на закрытии.

На фоне умеренного роста цен на драгоценный металл акции золотодобывающих компаний значительно выросли, что было отмечено ростом индекса NYSE Arca Gold Bugs на 1,8 %. Акции авиакомпаний и сетевых компаний также выросли, в то время как банковские акции после впечатляющих результатов вторника немного потеряли в рыночной стоимости.

Что касается сырьевого рынка, то фьючерсы на сырую нефть снижаются на 0,40 доллара до 78,73 доллара за баррель после вчерашнего роста на 0,98 доллара до 79,13 доллара за баррель. Фьючерсы на золото, напротив, растут на $10,30 до $2 168,50 за унцию после предыдущего повышения на $15,60 до $2 141,90 за унцию.

На валютных торгах доллар США снижается и торгуется на уровне 147,62 иены, в отличие от закрытия в среду на уровне 149,38 иены. По отношению к евро доллар находится на уровне $1,0879 по сравнению с $1,0899 на предыдущей сессии.

На азиатских рынках в четверг наблюдалась смешанная динамика. Японские акции резко упали, так как иена достигла месячного максимума по отношению к доллару из-за усилившихся спекуляций о том, что Банк Японии может отменить отрицательные процентные ставки в этом месяце.

Китайские и гонконгские рынки также закрылись с понижением, поскольку геополитическая напряженность между США и Китаем затмила позитивные данные по торговле за первые два месяца. На фоне ослабления индекса доллара, вызванного предложением Пауэлла о возможном снижении ставки, золото выросло до рекордного максимума.

Торги нефтью оставались стабильными, закрепляя рост предыдущей сессии после того, как отчет EIA продемонстрировал значительное снижение запасов бензина и дистиллятного топлива на этой неделе.

Китайский индекс Shanghai Composite упал на 0,4 % до 3 027,40 на сообщениях о том, что США и их союзники могут рассмотреть возможность ужесточения ограничений на доступ Китая к полупроводниковым технологиям.

Рынки понесли незначительные потери после того, как недавно опубликованные таможенные данные показали неожиданный рост китайского экспорта и импорта за первые два месяца 2024 года. За этот период экспорт увеличился на 7,1 % в годовом исчислении, а импорт - на 3,5 %, в результате чего положительное сальдо торгового баланса составило 125,16 млрд долларов.

Глава центрального банка Китая заверил общественность в возможности снижения нормы банковских резервных требований, а китайский регулятор ценных бумаг раскрыл планы по устранению провалов рынка в крайних случаях. Между тем, гонконгский индекс Hang Seng упал на 1,3 процента до 16 229,78 под влиянием реакции инвесторов на прибыль китайских компаний.

Показатели компании JD. com, занимающейся электронной коммерцией, выросли на 6 процентов после успешного превышения оценок квартальной выручки и запуска программы выкупа акций на сумму 3 миллиарда долларов. Дальнейшие потери наблюдались на японских рынках, поскольку на фоне последней статистики по заработной плате ожидается, что Банк Японии повысит процентные ставки впервые с 2007 года.

После этого индекс Nikkei 225 снизился на 1,2 %, закрывшись на отметке 39 598,71, а более широкий индекс Topix снизился на 0,4 %, остановившись на отметке 2 718,54. Заметный вклад в эти потери внесли производитель оборудования для тестирования микросхем Advantest и Tokyo Electron, в то время как Sumitomo Mitsui Financial Group выросла на 1,7 процента.

Сеульский индекс Kospi продемонстрировал скромный рост, поднявшись на 0,2 % до 2 647,62. Отчасти это можно объяснить недавним соглашением между Samsung Biologics и бельгийской биофармацевтической компанией UCB на сумму 352,7 миллиона долларов.

Австралийские акции выросли, в основном за счет финансового сектора, так как слабые данные по ВВП, опубликованные в прошлую среду, подстегнули спекуляции о снижении ставки. Золотодобывающие компании также выросли, чему способствовали рекордно высокие цены на слитки, в то время как акции Woodside Energy упали на 2,7 % после выхода дивидендов.

Перейдем к Европе, где акции в четверг в основном росли после того, как Европейский центральный банк принял решение сохранить рекордно высокий уровень процентных ставок. Банк также снизил свои годовые прогнозы роста и инфляции.

Новости европейской экономики свидетельствуют о снижении объема фабричных заказов в Германии в январе на 11,3 процента. Это контрастирует с ростом на 12,0 % в предыдущем месяце. Немецкое статистическое бюро Destatis объяснило эти данные резким увеличением количества крупных заказов в декабре 2023 года.

На рынке жилья в Великобритании наблюдалось замедление темпов роста цен на жилье, что было отмечено снижением роста цен на жилье с 2,3 % в январе до 1,7 % в феврале в годовом исчислении. Несмотря на это, индекс CAC 40 во Франции вырос на 0,5 %, а индекс DAX в Германии и индекс FTSE 100 в Великобритании также увеличились.

Экономические отчеты из США показали, что число первичных обращений за пособием по безработице в США за неделю, завершившуюся 2 марта, не изменилось по сравнению с пересмотренным в сторону повышения уровнем и составило 217 000. Это совпало с ожиданиями экономистов. Министерство торговли также опубликовало отчет о росте дефицита торгового баланса США в январе. В статье говорится, что дефицит торгового баланса вырос до 67,4 млрд долларов в январе, по сравнению с пересмотренным показателем декабря в 64,2 млрд долларов. Этот рост превысил прогнозы экономистов, которые предполагали, что дефицит увеличится до 63,5 миллиарда долларов с 62,2 миллиарда долларов, зарегистрированных в предыдущем месяце.

Рост дефицита торгового баланса был вызван увеличением стоимости импорта на 1,1 процента до 324,6 миллиарда долларов, в то время как стоимость экспорта увеличилась на 0,1 процента до 257,2 миллиарда долларов.

Отдельной новостью стало сообщение Министерства труда о неизменном росте производительности труда в США в IV квартале 2023 года. Рост производительности труда составил 3,2 процента, не изменившись по сравнению с предыдущей оценкой. Это противоречит ожиданиям экономистов, которые прогнозировали, что этот рост будет пересмотрен в сторону понижения до 3,1 процента.

Кроме того, в отчете говорится, что удельные затраты на рабочую силу в четвертом квартале выросли на 0,4 процента по сравнению с ранее объявленным повышением на 0,5 процента. Экономисты прогнозировали пересмотренный рост затрат на рабочую силу на 0,6 процента.

В 10 утра по восточному времени председатель Федеральной резервной системы Джером Пауэлл выступит перед банковским комитетом Сената с полугодовым докладом о денежно-кредитной политике.

В 11 утра по восточному времени Министерство финансов США намерено раскрыть подробности аукциона трехлетних и десятилетних облигаций и тридцатилетних облигаций в текущем месяце.

Кроме того, в 11:30 утра по восточному времени ожидается виртуальная речь Лоретты Местер, президента Федеральной резервной системы Кливленда, о перспективах развития экономики. Это часть серии выступлений выдающихся спикеров Европейского экономического и финансового центра.

Наконец, в 15:00 по восточному времени Федеральная резервная система США опубликует отчет по потребительскому кредитованию за январь. Ожидается, что объем потребительского кредитования увеличится на 9,25 миллиарда долларов.

2024-3-7 20:27