Сбербанк России готовится к размещению первого выпуска структурных облигаций еще до конца этого года, сообщила пресс-служба банка. Дальнейшие выпуски планируется выводить на рынок при достаточном спросе в течение 2017 года. Банк рассматривает именно рублевые размещения, как основной вариант привлечения на рынке долгового капитала. В свою очередь, выпуски с привязкой к иностранным валютам также возможны, но в краткосрочной перспективе не планируются. Что касается базовых активов, к которым мо

Сбербанк России готовится к размещению первого выпуска структурных облигаций еще до конца этого года, сообщила пресс-служба банка. Дальнейшие выпуски планируется выводить на рынок при достаточном спросе в течение 2017 года.

Банк рассматривает именно рублевые размещения, как основной вариант привлечения на рынке долгового капитала. В свою очередь, выпуски с привязкой к иностранным валютам также возможны, но в краткосрочной перспективе не планируются.

Что касается базовых активов, к которым могут быть привязаны облигации с целью получения их владельцами дополнительного дохода, то ими могут быть акции (индексы акций), валюты, товары и товарные индексы, процентные ставки или их комбинации. Что касается текущего размещения, то выбор конкретного класса и вида базового актива будет зависеть от заинтересованности инвесторов и рыночной ситуации с конкретным активом.

«Сбербанк оценивает потенциал рынка структурных облигаций на уровне не менее нескольких десятков миллиардов рублей с возможностью диверсификации привязываемых базовых активов по мере расширения культуры инвестирования.

В целом, привлекательность биржевых структурных облигаций состоит в возможности получения инвесторами повышенного дохода в случае реализации ожидаемой динамики базового актива при гарантии возврата вложенных средств при погашении облигаций в любом случае.

Риск профиль таких инструментов находится между инструментами с фиксированной доходностью – классическими облигациями (или депозитами) и более рисковыми инвестициями в акции или производные инструменты. Поэтому Сбербанк, предлагая такой инновационный инструмент на рынке, будет удовлетворять интересам инвесторов, желающих расширить арсенал инструментов в своём портфеле и добавить рисковую составляющую на выбранный базовый актив, сохраняя при этом контроль над своими инвестициями», – отметили эксперты Sberbank CIB.

Как сообщалось ранее, 19 марта 2015 г. Московская биржа 34 выпуска структурных облигаций Сбербанка общим объемом 50 млрд рублей. Срок обращения всех выпусков составит по 10 лет с даты начала размещения. Кроме того, в октябре 2015 года была зарегистрирована программа облигаций на 200 млрд рублей. Следовательно, эмитент имеет возможность размещать структурные облигации объемом до 250 млрд рублей (или эквивалент в иностранной валюте). ru.cbonds.info

2016-12-7 19:38